A operação, que foi a mais competitiva emissão desse tipo já realizada no país, contribui para o aumento da flexibilidade financeira e competitividade da empresa A Braskem concluiu com sucesso a emissão de um Fundo de Recebíveis (FIDC) - no valor de R$ 400 milhões, com prazo para vencimento de 36 meses e amortização a partir do 31 mês. A taxa contratada na operação foi de 103,75% do CDI, a menor até hoje praticada no mercado brasileiro.

"A confiança que o mercado deposita na Braskem foi decisiva para a companhia concluir esta operação com uma taxa altamente competitiva", ressalta Paul Altit, vice-presidente de Finanças e de Relações com Investidores. A liderança da Braskem no mercado regional, o desempenho operacional consistente, a estrutura financeira sólida e o investimento contínuo para aumentar sua produtividade e competitividade foram fatores importantes que contribuíram para a percepção crescentemente positiva do mercado em relação à empresa.

O objetivo dessa operação é o de reduzir substancialmente o custo financeiro da empresa, melhorar a sua estrutura de capital e, consequentemente, ampliar sua competitividade no mercado global. "Temos uma estrutura financeira de alta qualidade e que nos permite buscar no mercado operações que reduzam ainda mais o nosso custo de capital", destaca o executivo da Braskem.

A operação de FIDC foi liderada pelo Banco ABN AMRO Real e teve como instituições intermediárias o Unibanco, ItaúBBA e o Santander. O Bradesco será o banco custodiante e gestor do fundo. Sua administração estará a cargo da BEM DTVM, empresa do grupo Bradesco. Apesar de ser uma modalidade de transação financeira consolidada no mercado internacional, o FIDC é uma operação recente no Brasil. Os recursos ingressarão no caixa da empresa ainda neste mês de dezembro de 2005.

No mercado de securitização de recebíveis, o histórico da Braskem registra a realização de duas outras operações bem sucedidas. Em 1999, o montante envolvido foi de R$ 180 milhões e, em 2003, de R$ 200 milhões, com custos declinantes e que atingem agora seu patamar mais baixo.